ANÁLISE ON CHAIN DO BITCOIN – RELATÓRIO SEMANAL

cenário macro

O cenário atual dos mercados financeiros e de criptomoedas mostra sinais promissores de recuperação e crescimento. Os índices S&P e Nasdaq estão se aproximando de seus recordes históricos, estando apenas 4% abaixo deles, indicando um otimismo crescente entre os investidores. Este avanço sugere uma tendência positiva após períodos anteriores de instabilidade. Simultaneamente, o mercado de criptomoedas também apresenta sinais de mercado de alta bem claro. Apesar de uma breve retração, a capitalização de mercado das criptomoedas aumentou significativamente, passando para US$ 1,56 trilhão. Essa flutuação destaca a natureza volátil deste mercado, mas também ressalta a atividade constante e o interesse dos investidores, evidenciado pelo volume de negociações diárias que permanece acima de US$ 75 bilhões de dólares.

No setor específico das criptomoedas, observa-se um aumento expressivo no valor total bloqueado (TVL) nos protocolos de finanças descentralizadas (DeFi), que cresceu de US$ 47 bilhões para US$ 66 bilhões desde o início de novembro. Esse aumento reflete a confiança e o interesse crescentes neste segmento. Além disso, o volume negociado em exchanges descentralizadas (DEXs) aumentou 55% em apenas uma semana, destacando a preferência dos investidores por essas plataformas. Outro ponto que vale destacar é o rompimento de um ponto extremamente importante na capitalização de mercado das altcoins, caso seja confirmado o caminho fica aberto para um possível crescimento de 40%.

Análise on chain do bitcoin

supply nas exchanges e nas mãos de holders de curto prazo

Um dos fatores mais críticos para entender as dinâmicas de preço e liquidez é a oferta de Bitcoin disponível no curto prazo. “Disponível”, neste contexto, refere-se a Bitcoins que estão em circulação líquida e podem ser razoavelmente esperados para trocar de mãos em breve. Recentemente, observamos que o supply de curto prazo de Bitcoin, ou seja, aqueles que são mais propensos a serem negociados ou vendidos em breve, está em aproximadamente 2,335 milhões de BTC. Esta métrica é crucial para avaliar o potencial de movimentação do mercado, pois indica a quantidade de Bitcoin que pode ser rapidamente negociada.

Além disso, outro aspecto importante é o saldo de Bitcoin mantido em exchanges. Atualmente, as exchanges possuem cerca de 2,324 milhões de BTC. Quando combinamos o supply de curto prazo com os saldos em exchanges, chegamos a um total que representa um mínimo histórico, constituindo apenas 23,8% do total em circulação. Esse dado é significativo, pois reflete a distribuição e a disponibilidade do Bitcoin no mercado. Uma porcentagem tão baixa de Bitcoin disponível para negociação pode levar a um aumento na volatilidade dos preços, especialmente em períodos de alta demanda, já que a oferta limitada pode não ser suficiente para atender às necessidades do mercado.

Performance diária do bitcoin

Na segunda-feira, o Bitcoin enfrentou o terceiro maior sell-off de 2023, um episódio que ressalta a volatilidade característica do mercado cripto. Interessantemente, apesar de quedas significativas em março e agosto, o mercado mostrou uma forte capacidade de recuperação, superando inclusive as máximas anteriores de 2023. Essa tendência demonstra a dinâmica e resiliência do mercado.

É importante entender que tais correções são aspectos fundamentais e benéficos do mercado. Além disso, esses períodos de ajuste de preços abrem oportunidades para investidores aumentarem sua exposição ou entrarem no mercado. Assim, mesmo que no curto prazo possam parecer negativos, os sell-offs são, na realidade, essenciais para manter o equilíbrio e o crescimento sustentável do mercado a longo prazo.

gráfico de preço do bitcoin

O Bitcoin completou a oitava semana consecutiva positiva rompendo um importante ponto de resistência. A principal zona de resistência atual fica na faixa dos US$ 48.000 e o principal ponto de suporte na faixa dos US$ 40.000. Caso o Bitcoin fique trabalhando dentro de um range entre esses dois pontos as altcoins podem ganhar mais tração ainda. Caso o Bitcoin rompa a primeira resistência citada acima, o caminho ficará aberto para buscar a máxima histórica.

centrifuge finance

No mundo das finanças descentralizadas (DeFi), a Centrifuge Finance se destaca como uma das plataformas mais inovadoras, projetada para conectar o mundo das finanças tradicionais com o do DeFi. Utilizando a tecnologia blockchain, a Centrifuge permite que ativos do mundo real sejam tokenizados e utilizados em produtos financeiros descentralizados.

O que é a Centrifuge Finance?

Centrifuge Finance é uma plataforma baseada em blockchain que oferece uma ponte entre ativos do mundo real e o financiamento descentralizado. Através da tokenização de ativos reais, como faturas, empréstimos imobiliários ou royalties, a Centrifuge possibilita a utilização desses ativos em protocolos DeFi, abrindo novas oportunidades para investidores e proprietários de ativos. A plataforma utiliza sua própria criptomoeda, o token CFG, como meio de troca e para governança dentro do seu ecossistema.

Principais Características

Tokenização de Ativos do Mundo Real: A Centrifuge permite a conversão de ativos tangíveis em tokens digitais, tornando-os negociáveis no ecossistema DeFi.

Acesso a Liquidez: Proprietários de ativos podem acessar liquidez ao usar seus ativos tokenizados como garantia em empréstimos e outras operações financeiras no DeFi.

Transparência e Segurança: A utilização do blockchain garante transparência e segurança nas transações, com registros imutáveis e auditáveis.

Impacto no Mercado DeFi

A Centrifuge Finance está é um dos pioneiros de um movimento que busca trazer maior diversificação para o mercado DeFi. Ao possibilitar a inclusão de ativos do mundo real no DeFi, a Centrifuge não apenas expande as opções de investimento, mas também promove uma maior integração entre as finanças tradicionais e as descentralizadas. Isso pode levar a um aumento significativo na adoção do DeFi, atraindo novos participantes e capitais para o setor.

Desafios e Oportunidades

Apesar de seu potencial disruptivo, a Centrifuge enfrenta desafios, principalmente relacionados à regulamentação e à aceitação do mercado tradicional. No entanto, as oportunidades que a plataforma apresenta para uma maior eficiência, transparência e inclusão no mundo financeiro são importantes.

Conclusão

A Centrifuge Finance representa um passo significativo na evolução do DeFi, abrindo caminhos para a inclusão de muitos ativos e participantes no mercado. Com a sua abordagem inovadora para a tokenização de ativos do mundo real, a Centrifuge tem o potencial de ser um agente de mudança no panorama financeiro global, unindo os mundos das finanças tradicionais e descentralizadas.